Duniatex Group

Gambaran Proyek

Klien kami merupakan grup tekstil terintegrasi di Indonesia dengan enam anak usaha manufaktur tekstil dan satu unit usaha properti, yang beroperasi di bidang spinning, weaving, finishing, dan produksi garmen.

Tantangan

• Grup menghadapi tekanan keuangan yang berat yang didorong oleh kerugian kontrak valuta asing, dumping produk tekstil Tiongkok akibat perang dagang AS–Tiongkok, serta inefisiensi operasional dan struktural.
• Basis kreditor yang luas dan beragam termasuk bank BUMN, bank swasta domestik, special situations funds, dan pemegang obligasi luar negeri
• Cross-guarantees yang ekstensif antar entitas dalam grup serta personal guarantees yang diberikan oleh sponsor
• Kebutuhan untuk mengoordinasikan proses PKPU domestik dengan proses lintas yurisdiksi secara paralel.

Pendekatan Kami

• AJCapital bertindak sebagai penasihat keuangan yang mewakili Klien.
• Melakukan due diligence operasional dan keuangan secara komprehensif serta mengembangkan proyeksi keuangan pada tingkat entitas yang mencerminkan perbedaan model bisnis dan kapasitas pemulihan
• Menyusun kerangka restrukturisasi terkoordinasi pada tingkat grup yang menangani cross-guarantees dan eksposur antar perusahaan
• Memimpin negosiasi dengan basis kreditor domestik dan internasional yang sangat terfragmentasi, dalam kerangka proses hukum terintegrasi antara PKPU domestik dan pengakuan hukum luar negeri untuk memastikan keberlakuan global dan keselarasan kreditor
• Mengembangkan dan menegosiasikan ketentuan komersial dalam Rencana Perdamaian dalam kerangka PKPU
• Mewakili Grup dalam proses U.S. Chapter 15 dan moratorium di Singapura, termasuk penyusunan affidavit untuk mendukung pengakuan Indonesia sebagai Center of Main Interests (COMI).

Hasil